November 4

股息成長投資:2020年10月購買

0  comments

股息成長投資:2020年10月購買

前一篇文章說明了為什麼 Joseph 要公開追蹤自己的股息成長股,這一篇文章就來說說2020年10月,購買了哪些公司。

說實在的,在2020年10月美股在總統大選前跌了不少,要找到好的股息成長投資標的還是一件不容易的事。

在這樣的情況下,稍微放寬一點選股標準,比較容易選到標的。

在2020年10月底,Joseph 買了6間公司的股票,總共金額為2,061 美金。另外賣了Cisco (CSCO) 的put,擔保金額3800。

Accenture (ACN)

買了2股的Accenture (ACN), 個股成本為216.29,殖利率為1.59,一年會帶來 7 美金的收入。

ACN 過去5年的股息成長是9%,去年更達到了45%。公司連續發股息15年。整體來說,這間算是有點貴的公司,這購買價沒什麼優勢。

如果股息成長能維持在雙位數,加上公司最近的EPS成長都不錯的情況下,大概只能算是合理價而已。

關於ACN,  Simply Wall Street 有詳細的分析可參考。

如果跌到200以下,甚至到190,會考慮再買。

Automatic Data Processing (ADP)

買了 2股的Automatic Data Process (ADP),個股成本為 156.5,殖利率為 2.26%,一年會帶到 7美金的收入。

ADP 是一間老牌的股息成長公司,已經連續45年連續成長股息了。20年的股息成長在12%,加上年殖利率2.26%, 稍低於Chowder Rule,目前應該稍高於合理價。如果考量去年是15%的股息成長,那目前的價格應該不算貴。

General Dynamics (GD)

買了2股的 General Dynamics (GD), 個股成本為130.58,殖利率在3.25%,一年會帶來8美金的收入。

GD 作為國防工業股,Joseph 直覺覺得在股市動盪的時候,國防工業股通常是個好選擇。GD 已經連續成長股息29年,近20年的股息成長在12%左右,符合Chowder Rule (3.25 + 12 > 12,算是便宜的。

Gucci 在自動計算機4.0版裡面的估價是182,Old School Value 給出的DCF 是142. 相比於130的股價,應該算是打了折。

Altria (MO)

買了 10 股的 Altria (MO),個股成本為 35.989,殖利率在9.53%, 一年會帶來34美金的收入。

其實 Joseph 內心是千百個不想買MO的,因為我自己不抽煙,也挺反對抽煙的。不過現在沒看到什麼便宜的,就先買一點 MO,拉高現金流。

MO 已經連續成長股息 50年,不過近20年來股息成長只有3%,近5年的股息成長在10%,去年的股息成長在9%,所以公司經營上,應該找到了一定方向繼續讓公司成長。

不過由於群眾健康意識的抬頭,煙草股未來的挑戰應該會愈來愈大。 目前股息符合 Chowder Rule (9.53% + 3% > 12%),未來要持續觀察公司經營狀況。

MSC Industrial Direct Co. (MSM)

買了 7 股的 MSC Industrial Direct Co. (MSM),個股成本在69.31,殖利率在4.31%, 一年會帶來21 美金的收入。

MSM 是 “distributes metalworking and maintenance, repair, and operations (MRO) products in the United States, Canada, Mexico, and the United Kingdom. Its MRO products include cutting tools, measuring instruments, tooling components, metalworking products, fasteners, flat stock products, raw materials, abrasives, machinery hand and power tools, safety and janitorial supplies, plumbing supplies, materials handling products, power transmission components, and electrical supplies.” 簡單地說,就是金屬加工的各種工具。

MSM 已經連續成長股息17年,過去10年的成長為13%, 符合Chowder Rule (4.31% + 13% > 12%). Gucci 在自動計算機4.0版裡面的估價為97.46,目前股價69.31 算是非常誘人。

Pfizer (PFE)

買了 6股的 Pfizer (PFE),個股成本在35.129,殖利率在4.28%,一年會帶來9美金的收入。

Pfizer 的股德連續成長在10年 (2008 年股災減了股息),近 5年的股息成長在 6%左右。這樣算起來,其實稍低於Chowder rule (4.24% + 6% < 12%),算是稍微貴一點。

但在產業配置上,沒有healthcare 這塊,只好先加入,之後再看是不是有更好的選擇。

產業配置

目前的產業配置,偏industrials 和 information technology。整體產業偏少,還要再慢慢建倉,讓風險平均。

選擇權現金流

Cisco (CSCO) 是在另外一個帳戶已經持有很多年的股票。之前美股投資Podcast 3: 訪談美股股息成長投資教父 Gucci 之二 也向 Gucci 請教過對Cisco 的看法,Cisco 的股價確實挺誘人的。

Joseph 賣了 11/13 到期,38 的put,保證金為3800,收的權利金 114,一個合約。Cisco 11/12 財報,到時候看看未來Cisco 的發展如何。

2020年10月收入

由於剛開始建倉, 2020年10月只有Cisco 帶來的114美金的現金流。

2020年11月的收入預估,MSM 會有5.25。至於ACN 與GD的,已經過了持有日,11月的領不到。

11月底前應該能把主要帳戶roll over,到時候能操作的金額會比較大一點。

未來一年收入預估

如果上面的部位一直持倉下去,預計下一年的收入會是88美金,整體的殖利率是4.14%,整體的股息成長在11.8%,這算是高於Chowder rule。

Loved this? Spread the word


About the Author

Joseph從2008年踏入美股投資的領域,過了幾年的探索,終將投資原則放在價值與成長投資。這裡是我的心得分享,希望與大家交流!

admin

Related posts

疫情對於煙草股的影響?Altria (MO) 未來展望分析

​Read More

股息成長股計畫:2020年10月開倉 ~ 緣起

​Read More

美股投資Podcast 2: 訪談美股股息成長投資教父 Gucci 之二

​Read More

美股投資Podcast 2: 訪談美股股息成長投資教父 Gucci 之一

​Read More
{"email":"Email address invalid","url":"Website address invalid","required":"Required field missing"}

Subscribe to our newsletter now!

>

免費訂閱美股價值成長投資

x